SharonAI (SHAZ) zwiększa moc AI i podpisuje kontrakty za 8,8 mld USD

SharonAI Holdings Inc. (NASDAQ: SHAZ) przedstawiła wyniki za drugi kwartał zakończony 30 czerwca 2026 roku. Telekonferencja wynikowa odbyła się 6 sierpnia 2026 roku o godz. 16:30 czasu wschodniego USA. Uczestniczyli w niej dyrektor generalny James Manning, dyrektor finansowy Tim Broadfoot oraz Ross Barrows, szef strategii kapitałowej i relacji inwestorskich.

Spółka ma obecnie 212 MW zabezpieczonej mocy infrastruktury AI w Australii i Nowej Zelandii. To o 80 MW więcej niż zakładano w poprzednich prognozach, które mówiły o 132 MW. Z tej puli 120 MW objęto wieloletnimi umowami typu take-or-pay. Oznacza to, że klient płaci za określoną ilość usług niezależnie od tego, czy faktycznie z niej korzysta.

SharonAI podpisała od początku roku kontrakty o łącznej wartości 8,8 mld USD. Trzy miesiące wcześniej portfel obejmował 100 MW mocy oraz kontrakty o wartości 2,2 mld USD. Oznacza to około czterokrotny wzrost zakontraktowanej wartości oraz ponad dwukrotne zwiększenie zabezpieczonej mocy.

Spółka oczekuje, że do połowy 2027 roku będzie miała wdrożonych ponad 64 000 procesorów graficznych NVIDIA, czyli układów wykorzystywanych do trenowania i uruchamiania modeli sztucznej inteligencji. Firma koncentruje się na architekturach NVIDIA B300 i GB300.

Od grudnia 2025 roku SharonAI pozyskała około 2,2 mld USD kapitału. W kwietniu 2026 roku spółka zabezpieczyła 350 mln USD w formie obligacji zamiennych, a w czerwcu przeprowadziła nadsubskrybowaną emisję o wartości 1,6 mld USD.

Największym kontraktem jest sześcioletnia strategiczna współpraca obliczeniowa z NVIDIA o łącznej wartości 4,9 mld USD. Umowa obejmuje 72 MW mocy oraz 40 000 procesorów GB300. W jej ramach SharonAI zachowuje 100% ceny bazowej, a dodatkowe przychody od klientów pozyskanych powyżej minimalnej stawki dzieli z NVIDIA.

Spółka podpisała również pięcioletnią umowę typu take-or-pay z globalnym laboratorium zajmującym się sztuczną inteligencją. Jej wartość wynosi 1,32 mld USD. Kolejna pięcioletnia umowa, zawarta z globalną firmą technologiczną o silnej obecności w regionie Azji i Pacyfiku, ma wartość 950 mln USD.

Kilka dni przed telekonferencją SharonAI podpisała kolejny pięcioletni kontrakt typu take-or-pay z globalną platformą AI. Jego wartość wynosi 373 mln USD. Umowa dotyczy wdrożenia układów B300, a cena przekracza 4 USD za godzinę pracy jednego procesora graficznego.

Spółka rozbudowała także współpracę z VAST Data. Zobowiązanie dotyczące pamięci masowej zwiększono do 600 petabajtów. Taka infrastruktura ma zapewnić zaplecze dla dalszego rozwoju i obsługi nawet 100 000 procesorów graficznych.

Z całkowitej zabezpieczonej mocy 120 MW jest już objęte kontraktami. W drugiej połowie 2026 roku SharonAI będzie więc dysponować 92 MW zabezpieczonej mocy infrastruktury AI dostępnej do sprzedaży. Umowa z NVIDIA zapewnia spółce średnie roczne przychody w wysokości 817 mln USD jako minimalną stawkę bazową w ramach przydziału 40 000 procesorów.

W najnowszych kontraktach klienci wymagają 10 petabajtów pamięci masowej na każde 1 000 procesorów graficznych. To znacznie więcej niż 3 petabajty przewidziane w standardowej architekturze referencyjnej.

SharonAI zabezpieczyła w tym kwartale pierwszą placówkę w Nowej Zelandii. Ma ona odpowiadać na wymagania klientów z regulowanych sektorów w regionie dotyczące lokalizacji danych oraz ich suwerenności, czyli kontroli nad tym, gdzie są przechowywane i przetwarzane.

Istotne przychody z nowych wdrożeń mają rozpocząć się w czwartym kwartale 2026 roku. Spółka oczekuje, że będzie to związane z uruchomieniem dużych klastrów opartych na układach B300 i GB300. W sierpniu 2026 roku SharonAI przekazała klientowi pierwszy klaster B300, rozpoczynając operacyjną realizację planów na bieżący rok obrotowy.

SharonAI działa jako australijski dostawca chmury specjalizujący się w sztucznej inteligencji i obliczeniach wysokiej wydajności. Oferuje dostęp do procesorów graficznych na żądanie, warstwy platformy AI oraz wysokowydajną pamięć masową jako zintegrowane rozwiązanie. Z usług korzystają przedsiębiorstwa, administracja publiczna, najwięksi dostawcy chmury oraz firmy tworzące rozwiązania AI.

Model GPU jako usługi (GPU as a Service) pozwala klientom korzystać z wydajnych procesorów graficznych bez konieczności samodzielnego kupowania całej infrastruktury. SharonAI projektuje i obsługuje systemy przeznaczone do trenowania modeli, ich uruchamiania oraz innych zadań wymagających dużej mocy obliczeniowej.

Manning wskazał, że status partnera chmurowego NVIDIA zapewnia spółce priorytetowy dostęp do najnowszych generacji układów. Sieci, pamięć masowa i oprogramowanie do zarządzania są projektowane z myślą o zadaniach związanych ze sztuczną inteligencją i obliczeniami wysokiej wydajności.

Infrastruktura SharonAI w Australii i Nowej Zelandii jest lokalna i podporządkowana wymogom suwerenności danych. Ma to szczególne znaczenie dla klientów z sektorów regulowanych oraz dla podmiotów przetwarzających wrażliwe informacje.

Spółka korzysta z modelu, który ogranicza zapotrzebowanie na kapitał. Współpracuje z operatorami istniejących centrów danych klasy Tier 3 i Tier 4, czyli obiektów spełniających wysokie standardy niezawodności i ciągłości działania. Dzięki temu może szybciej uruchamiać kolejne wdrożenia i ograniczać ryzyko związane z budową własnych obiektów.

Manning powiedział, że popyt na klastry procesorów graficznych o wysokiej gęstości nadal wyraźnie przewyższa dostępną podaż na światowych rynkach. Za główne ograniczenia uznał terminowe dostawy sprzętu oraz gotowość centrów danych. Spółka jest zależna od partnerów udostępniających centra danych oraz dostawców w łańcuchu dostaw.

Dyrektor generalny dodał: „Nasz status partnera chmurowego NVIDIA oraz sześcioletnia współpraca z NVIDIA zapewniają nam wyjątkową pozycję, aby udostępniać moc obliczeniową AI”.

Manning poinformował również o „niezwykle dużym popycie” na przyszłą generację procesorów NVIDIA o nazwie kodowej Vera Rubin. Wstępne rozmowy dotyczą już dostaw planowanych na koniec 2027 roku oraz na 2028 rok.

Kolejnym czynnikiem pomagającym zatrzymywać klientów jest tak zwana grawitacja danych. Przenoszenie petabajtów danych między różnymi chmurami wiąże się z wysokimi kosztami i trudnościami, szczególnie gdy klient zintegrował już swoje systemy z platformą SharonAI. Zwiększa to koszt zmiany dostawcy.

W kolejnym etapie rozwoju spółkę mają wspierać nowe osoby w kierownictwie. Anuj Goel, wcześniej związany z Macquarie Group, został dyrektorem finansowym. Melissa Anastasiou objęła stanowisko dyrektorki ds. prawnych, a Andrew Penn został niewykonawczym przewodniczącym rady dyrektorów.

W działalności SharonAI pojawiają się następujące pojęcia:

• NeoCloud — dostawca chmury specjalizujący się w obliczeniach wysokiej wydajności oraz procesorach graficznych do zadań związanych ze sztuczną inteligencją i uczeniem maszynowym.
• Umowa take-or-pay — kontrakt, w którym kupujący musi zapłacić za ustaloną ilość usługi niezależnie od faktycznego wykorzystania.
• TCV, czyli łączna wartość kontraktu — pełna wartość umowy w całym okresie jej obowiązywania, obejmująca opłaty jednorazowe i przychody powtarzalne.
• RFS, czyli Ready for Service — etap wdrożenia infrastruktury oznaczający, że obiekt jest gotowy do rozpoczęcia obsługi klienta.
• B300 i GB300 — wysokowydajne architektury procesorów graficznych NVIDIA przeznaczone do trenowania modeli AI i ich uruchamiania.
• Vera Rubin — nazwa kodowa przyszłej generacji wysokowydajnej architektury procesorów graficznych NVIDIA.