Intel (INTC) radzi sobie w ostatnim miesiącu lepiej niż szeroki rynek półprzewodników, mimo spadków w sektorze. Kurs spółki wzrósł o 5,14% w ujęciu miesięcznym.
6 lipca HSBC podwoiło cenę docelową dla Intela z 100 USD do 200 USD i utrzymało rekomendację Buy. Po tej zmianie HSBC ma najwyższą cenę docelową dla INTC wśród analityków.
HSBC wskazuje, że decyzja wynika z dwóch głównych elementów:
- poprawy perspektyw dla serwerowych CPU (procesorów dla centrów danych),
- oraz wyceny, która obejmuje również biznes foundry Intela.
Bank traktuje wzrost w obszarze CPU jako kluczowy czynnik dla wyników w latach 2026–2027. HSBC podniosło prognozę wzrostu wysyłek (shipments) na 2026 rok do 25% z 20%, a na 2027 rok z 20% do 30%.
HSBC podnosi także założenia dla przychodów z data center i AI. Szacunki wynoszą 24,1 mld USD na 2026 rok oraz 33,0 mld USD na 2027 rok i – jak ocenia HSBC – są powyżej konsensusu rynkowego.
W kwestii foundry HSBC podkreśla, że działalność Intela w tym obszarze jest „zbyt dobra, by ją ignorować”. Zdaniem banku pozycjonuje to firmę jako wiarygodną alternatywę dla TSMC, szczególnie w warunkach ograniczeń w wytwarzaniu i pakowaniu gdzie indziej.
HSBC zwraca uwagę, że Intel ma już podpisanych klientów dla foundry, w tym Terafab oraz Apple. Według banku spółka prowadzi też rozmowy z Google i Nvidia.
Intel to firma półprzewodnikowa specjalizująca się w produktach komputerowych oraz powiązanych usługach poprzez segmenty CCG, DCAI oraz Intel Foundry.
▸ Komentarze (0)
Brak komentarzy. Bądź pierwszy/pierwsza — daj znać co myślisz.