Western Digital (WDC) dostaje nowy impuls dzięki HAMR i nowym umowom do 2028 r.

Western Digital (WDC) korzysta z poprawy nastrojów w sektorze AI oraz spółkach z branży pamięci i półprzewodników. Wsparciem dla tych ruchów jest łagodzenie napięć geopolitycznych.

Na uwagę rynku wraca też kwestia infrastruktury dla AI, po głośnym wejściu SK Hynix na giełdę w USA oraz po dużej ekspansji produkcji w USA realizowanej przez Micron. Western Digital rozwija technologię napędów HAMR o dużej pojemności i zawarła wieloletnie umowy komercyjne, które będą obowiązywać do 2028 r.

Western Digital ponownie trafia do centrum zainteresowania inwestorów, którzy skupiają się na segmentcie pamięci w rozwijaniu infrastruktury AI. Akcje notowane są przy 578,05 USD i w ostatnim roku zanotowały bardzo duże wzrosty: zwrot z 1 roku jest bliski 8-krotności, a zwroty z 3 lat i 5 lat również są bardzo wysokie. Dla osób śledzących krótkoterminową dynamikę pozytywnie wypadają także bieżące ruchy kursu: NasdaqGS:WDC jest wyżej o 7,2% w ujęciu tygodnia oraz o 11,7% w ujęciu miesiąca, a od początku roku zyskuje 208,0%.

Te doniesienia z branży wskazują, że Western Digital znajduje się w środku szerszego trendu zwiększania skali rozwiązań pamięci i przechowywania danych „AI-ready” (przystosowanych do wykorzystania w systemach AI). Inwestorzy mogą zestawić postępy spółki w technice HAMR oraz nowe kontrakty, które rozciągają się do 2028 r., na tle rosnącej uwagi poświęcanej infrastrukturze AI i dużym inwestycjom w chipy w USA realizowanym przez konkurencję.

Wycena i cele analityków

Western Digital handluje na 578,05 USD wobec konsensusowego celu analityków na 606,13 USD, czyli ok. 4,6% poniżej celu — w ramach typowego przedziału niepewności. Kurs został też oznaczony jako niedoszacowany: jest około 44,1% poniżej szacowanej wartości godziwej wyliczanej w modelu Simply Wall St. W ujęciu ostatnich trendów dynamika jest mocna: w horyzoncie 30 dni kurs akcji wzrósł o 11,7% na tle nowego zainteresowania infrastrukturą AI oraz spółkami z segmentu pamięci.

Kluczowe kwestie

• Sektorowy rajd w obszarze AI i pamięci, a także postępy Western Digital w HAMR oraz kontrakty do 2028 r., zwiększają uwagę na jej rolę w „AI-ready” przechowywaniu danych.
• Warto obserwować, jak będą się kształtować przychody, marże oraz P/E na poziomie 31,4x (cena do zysków na akcję), ponieważ nowe moce produkcyjne, popyt powiązany z AI oraz wieloletnie umowy będą przekładać się na raportowane wyniki.
• Kurs w ostatnim okresie bywał zmienny, a oznaczona sprzedaż akcji przez osoby z wewnątrz spółki może sprawić, że dobór wielkości pozycji i punktów wejścia będzie istotny dla tych, którzy reagują na wątek „AI storage”.