FTSE 100 osiągnął nowy rekord przed decyzją Fed

FTSE 100 zakończył sesję na plusie, zyskując 37,39 pkt (0,3%) do poziomu 10 908,41. W ciągu dnia indeks sięgnął rekordu intraday na 10 951,06, choć zamknięcie było nieco niższe od historycznego rekordu 10 910,55 z lutego.

FTSE 250 zakończył dzień ze lekką stratą, na poziomie 23 996,81, a AIM All-Share spadł o 6,09 pkt (0,8%) do 761,85.

W Europie indeks CAC 40 w Paryżu stracił 0,6%, pod presją przecen akcji detalisty dóbr luksusowych Hermes, natomiast DAX 40 we Frankfurcie zakończył sesję nieznacznie na minusie.

Na Wall Street dominowały spadki spółek technologicznych. Dow Jones Industrial Average stracił 1,5%, S&P 500 obniżył się o 0,8%, a Nasdaq Composite spadł o 1,1%.

Po zamknięciu handlu w Londynie uwaga rynków przenosi się na decyzję Rezerwy Federalnej USA (o godzinie 19:00) oraz wyniki dwóch spółek z tzw. Magnificent Seven — Meta Platforms i Microsoft. Rynek wycenia szanse podwyżki stóp przez Fed na około 34%, co czyni to posiedzenie jednym z najbardziej niepewnych od lat.

Część tej niepewności wynika z braku wyraźnych wskazówek co do przyszłej polityki pieniężnej (tzw. forward guidance) ze strony nowego przewodniczącego Fed, Kevina Warsha. Mimo to zdecydowana większość analityków oczekuje, że bank centralny pozostawi stopy bez zmian.

Eric Winograd, wiceprezes i dyrektor badań rynków rozwiniętych w AllianceBernstein, powiedział, że nie oczekuje podwyżki w tym tygodniu i nie zna innych wiarygodnych prognoz, które by ją przewidywały, choć nie wyklucza takiego ruchu. Zwrócił też uwagę, że argumenty za podwyżką są słabsze niż podczas poprzedniego posiedzenia, ponieważ czerwcowe dane o inflacji i zatrudnieniu były dość łagodne.

Mimo to rynek wycenia umiarkowane prawdopodobieństwo podwyżki, ponieważ część członków Federal Open Market Committee zasugerowała gotowość głosowania za podwyżką. Analitycy oceniają, że gdyby przewodniczący publicznie zasugerował podwyżkę, mógłby znaleźć wystarczające poparcie do jej przeprowadzenia.

Funt był niżej, po 1,3284 USD w środę po południu, wobec 1,3306 USD przy zamknięciu rynku akcji we wtorek. W relacji do euro funt osłabił się nieznacznie do 1,1673 EUR z 1,1674 EUR.

Euro osłabiło się do 1,1380 USD z 1,1397 USD. Dolar wobec jena wzrósł do 163,85 JPY z 163,68 JPY.

Rentowność 10-letnich obligacji skarbowych USA wzrosła do 4,64% z 4,59% dzień wcześniej. Rentowność 30-letnich obligacji podniosła się do 5,12% z 5,09%.

Ceny ropy ponownie znacznie wzrosły po zapowiedziach amerykańskiego prezydenta Donalda Trumpa o zdecydowanej odpowiedzi wobec Iranu po ataku na bazy USA w Jordanii. Brent dla dostaw we wrześniu handlowano po 90,09 USD za baryłkę, wobec 84,87 USD we wtorkowy wieczór. Silniejsza ropa wsparła koncerny naftowe, w tym ważne pozycje na FTSE 100: BP zyskało 3,4%, a Shell 2,8%.

Złoto taniało do 4 011,17 USD za uncję z 4 035,95 USD, co obciążyło notowania producentów metali szlachetnych — akcje Fresnillo spadły o 3,2%, a Endeavour Mining o 2,8%.

Wśród największych zwyżek na FTSE 100 liderem była grupa inżynieryjna Weir Group, która zyskała 8,7% po mocnych wynikach za pierwsze półrocze i lepszych od oczekiwań zamówieniach. Dostawca oprogramowania księgowego Sage Group zakończył dzień na plusie 8,8% po optymistycznym komunikacie handlowym.

Reckitt Benckiser wzrosło o 4,3% po ogłoszeniu nowego skupu akcji. Sprzedaż porównywalna (like-for-like) w drugim kwartale wyniosła 4,7%, przewyższając konsensus Visible Alpha na poziomie 3,6%, cytowany przez RBC Capital Markets. Wpływ ceny i miksu (price/mix) wzrósł o 3,2%, a wolumen o 1,5% — oba powyżej prognoz. Bazowa sprzedaż porównywalna Reckitt wzrosła o 4,2% w kwartale, bijąc konsensus 3,6%.

Analityk RBC James Edwardes Jones ocenił wyniki Reckitt jako „dobre, a może nawet lepsze niż dobre, biorąc pod uwagę obawy inwestorów przed obniżkami prognoz na cały rok”.

Skoncentrowany na Azji bank Standard Chartered zyskał 2,9% po przedstawieniu „rekordowego wyniku za pierwsze półrocze”, ogłoszeniu skupu akcji za 1 mld USD i podniesieniu prognoz. Bank oczekuje teraz, że wzrost przychodów operacyjnych rok do roku na 2026 r. będzie około środka przedziału 5–7% w stałych kursach walut, z wyłączeniem istotnych pozycji jednorazowych.

Na FTSE 250 mocno w górę poszedł Greggs, skacząc o 18% po wynikach półrocznych powyżej oczekiwań. Zysk przed opodatkowaniem w 26 tygodniach do 27 czerwca wzrósł o 20% do 76 mln GBP z 63,5 mln GBP rok wcześniej. Przychody wzrosły o 7,2% do 1,1 mld GBP z 1,03 mld GBP, bijąc konsensus na poziomie 73,1 mln GBP zysku i 1,09 mld GBP przychodów, jak podał JPMorgan. Zysk operacyjny wzrósł o 23% do 86,5 mln GBP z 70,4 mln GBP, przewyższając konsensus 79,0 mln GBP.

Największe wzrosty na FTSE 100 to:

• Sage Group: +82,2p, cena 1 022p
• Weir Group: +220p, cena 2 744p
• Burberry: +53p, cena 1 193p
• Reckitt Benckiser: +224p, cena 5 400p
• BP: +17,8p, cena 543,5p

Największe spadki na FTSE 100 to:

• Aberdeen: -10,6p, cena 238p
• Diploma: -310p, cena 7 110p
• IMI: -114p, cena 2 860p
• Halma: -120p, cena 3 410p
• Fresnillo: -120p, cena 2 481p

W kalendarzu na czwartek znajdują się decyzja ws. stóp w Wielkiej Brytanii, dane o bezrobociu i PKB w strefie euro oraz odczyt PKB w USA. W korporacyjnym kalendarzu Wielkiej Brytanii zaplanowano wyniki półroczne m.in. Anglo American, Rentokil, Lloyds Banking Group i Rolls-Royce.