Citi podnosi wycenę Lockheed Martin do „Buy” i podaje cenę 582 USD; Karman na liście obserwacyjnej

Lockheed Martin (LMT) wzrósł o 2,2% w środowym notowaniu. Citi podniosło rekomendację dla spółki obronnej do „Buy” z „Neutral” i ustaliło cenę docelową na 582 USD (wcześniej 571 USD).

W uzasadnieniu Citi wskazuje na niską wycenę, poprawiające się fundamenty oraz ekspozycję na szybko rosnące tematy dzięki segmentowi MFC. Analityk podkreśla też, że wiele spółek z sektora obronnego zanotowało jedne z najgorszych kwartalnych spadków w czasach nowożytnych, a skala cofnięcia jest jeszcze większa, jeśli zestawi się ją ze szczytami z lutego.

Citi wskazuje, że Lockheed Martin jest przykładem spółki obronnej, która historycznie konsekwentnie i dynamicznie wraca po dokładnie takich ruchach w dół.

Równolegle Citi ogłosiło pozytywną obserwację katalizora dla Karman Holdings (KRMN). Analityk utrzymuje dla KRMN rekomendację „Buy” i cenę docelową 76 USD, uznając to za jeden z najlepszych przykładów w swoim sektorowym podejściu do spółki, która może doświadczyć „asymetrycznie” korzystnego potencjału wzrostu, jeśli wzrost organiczny ponownie przyspieszy.

Citi oczekuje, że Karman (KRMN) ma przed sobą istotne, taktyczne odbicie w ramach wyników za Q2. Jako powody podaje wyraźnie większe skompresowanie wyceny niż u porównywalnych spółek z branży aerospace i defense, wysokie prawdopodobieństwo „beat-and-raise” (lepsze wyniki od oczekiwań i podniesienie prognoz) w Q2 oraz unikalną ekspozycję na „kluczowe megatrendy”, które mają nabierać tempa do końca 2026 roku i w trakcie 2027.