Steel Dynamics traci mocniej niż rynek; inwestorzy czekają na wyniki

Steel Dynamics (STLD) zakończył ostatnią sesję notowaniami po 245,49 USD, co oznacza spadek o 2,2% względem dnia poprzedniego.

Dla porównania S&P 500 stracił w ciągu dnia 0,05%, Dow Jones spadł o 0,09%, a Nasdaq Composite spadł o 0,24%.

W ujęciu miesięcznym notowania producenta stali i recyklera metali obniżyły się o 3,74%. W tym samym czasie Basic Materials (Materiały podstawowe) spadły o 2,52%, a S&P 500 o 1,42%.

Kluczowe będzie najbliższe ujawnienie wyników Steel Dynamics. Spółka ma opublikować EPS na poziomie 3,66 USD, czyli o 82,09% więcej niż w analogicznym kwartale rok wcześniej. Równolegle oczekiwane są przychody na 5,46 mld USD, co oznacza wzrost o 19,53% rok do roku.

Na cały rok prognozy zakładają zysk na akcję (earnings per share, EPS) w wysokości 16,78 USD oraz przychody 22,32 mld USD. W porównaniu z rokiem poprzednim oznacza to odpowiednio zmiany: +110,01% dla EPS oraz +22,82% dla przychodów.

Ważne są też ostatnie zmiany w szacunkach analityków dotyczących Steel Dynamics. Takie korekty zwykle odzwierciedlają, że obraz najbliższych trendów w biznesie zmienia się w porównaniu z wcześniejszymi oczekiwaniami. Bieżące podwyżki prognoz są interpretowane jako sygnał rosnącego optymizmu co do perspektyw spółki.

Badania wskazują, że te zmiany w szacunkach są bezpośrednio powiązane z kształtowaniem się kursu akcji w krótkim terminie. Aby to wykorzystać, uruchomiono Zacks Rank — autorski model uwzględniający te zmiany w szacunkach i przekładający je na system oceny.

System Zacks Rank, który waha się od #1 (Strong Buy) do #5 (Strong Sell), ma udokumentowaną poaudytową historię wyników lepszych od rynku. Notowania z rangą #1 dawały średnio +25% rocznie od 1988 roku. W ostatnich 30 dniach konsensusowy szacunek EPS wzrósł o 10,75%. Steel Dynamics ma obecnie Zacks Rank #2 (Buy).

Z perspektywy wyceny Steel Dynamics notuje obecnie Forward P/E 14,95. Oznacza to premię w porównaniu ze średnią dla branży, która wynosi 13,59.

Spółka handluje też przy PEG 0,49. Ten wskaźnik jest liczony podobnie do P/E, ale uwzględnia dodatkowo oczekiwane tempo wzrostu zysków. Średni PEG dla branży Steel - Producers wynosi 0,46 na koniec wczorajszej sesji.

Branża Steel - Producers należy do sektora Basic Materials (Materiały podstawowe). Jej Zacks Industry Rank wynosi 29, co lokuje ją w górnych 12% spośród ponad 250 branż.

Zacks Industry Rank ocenia siłę poszczególnych grup branżowych, wyznaczając średnią Zacks Rank spółek wchodzących w skład danej branży. Badania pokazują, że branże oceniane w górnej połowie radzą sobie lepiej niż dolna połowa, w skali 2 do 1.