CVS przerabia 9 tys. aptek w system dostępu do leków GLP-1

CVS Health ogłosił program, który ma ułatwiać pacjentom dostęp do leków GLP-1. Firma chce wykorzystać swoją sieć aptek i klinicystów, aby przejść od samego zakupu do szerszego wsparcia pacjenta — od konsultacji po opiekę w trakcie leczenia.

W ramach programu CVS ma oferować telewizyty w cenie 49 USD z udziałem klinicystów, którzy mogą ocenić pacjenta i przepisać leki GLP-1.

CVS planuje udostępnić leki w swojej sieci ponad 9 000 aptek w Stanach Zjednoczonych. Ceny terapii mają zaczynać się od:

• 25 USD miesięcznie dla pacjentów z ubezpieczeniem,
• 50 USD miesięcznie dla uprawnionych pacjentów Medicare,
• 149 USD miesięcznie dla osób bez ubezpieczenia.

Firma zapowiada też wsparcie specjalistów 1:1 oraz dostęp do produktów dostępnych bez recepty, aby pomagać ludziom w radzeniu sobie ze skutkami ubocznymi.

Analitycy zwracają uwagę na potencjalny wpływ programu na wyniki

W odpowiedzi na te działania analityk Bank of America (NYSE: BAC) Allen Lutz podniósł cenę docelową dla CVS do 110 USD z 100 USD. Kurs akcji spółki jest obecnie około 104 USD za sztukę, więc nowa wycena oznacza umiarkowany potencjał wzrostu względem bieżących poziomów.

Dlaczego rynek GLP-1 jest tak ważny

Leki wspierające leczenie otyłości i redukcję masy ciała — segment zdominowany przez GLP-1, w tym m.in. Wegovy — rozwija się bardzo dynamicznie. Jednym ze sposobów skorzystania z tej tendencji jest inwestowanie w firmy farmaceutyczne, które już teraz zajmują pozycję lidera w tym segmencie lub mają potencjał, by zbudować na nim silny przyczółek.

To jednak nie tylko producenci leków mogą skorzystać na szybkim wzroście całej kategorii GLP-1. Większe obroty i zyski może przynieść także innym firmom z obszaru „opieki w łańcuchu dostaw” w służbie zdrowia, a CVS Health — w tym przypadku jako duża sieć aptek — jest jedną z nich. Firma niedawno ogłosiła program GLP-1, który rozgrzał giełdę, ponieważ część analityków uważa, że posunięcie czyni akcje bardziej atrakcyjnymi.

Lepsze wyniki finansowe i podniesiona prognoza na 2026 r.

CVS Health radzi sobie dobrze od ponad 18 miesięcy po kilku latach trudności. Wyniki finansowe poprawiły się, gdy spółka poczyniła znaczące postępy w ograniczaniu kosztów w segmencie Medicare Advantage, gdzie rosnące wydatki wcześniej obciążały zysk i marże.

W pierwszym kwartale CVS Health odnotował wzrost przychodów o 6% rok do roku do 100,4 mld USD, a skorygowany zysk na akcję wzrósł o 14% do 2,57 USD. Jednocześnie spółka podniosła prognozy na cały rok 2026.

Dywidenda jako dodatkowy argument

CVS Health pozostaje też solidną spółką dywidendową. Rentowność dywidendy (forward yield) wynosi obecnie 2,5% wobec 1,1% średnio dla indeksu S&P 500. Firma zwiększa wypłaty o 56,5% w ciągu ostatniej dekady.