Amazon już widzi popyt na AI w 2028 roku. AWS zwiększa moce

Amazon.com nadal zwiększa inwestycje w infrastrukturę AI, czyli centra danych, serwery i układy potrzebne do obsługi sztucznej inteligencji. Mimo tego spółka spodziewa się, że dostępne moce pozostaną niewystarczające wobec popytu klientów.

Podczas czwartkowej telekonferencji po publikacji wyników za drugi kwartał dyrektor generalny Amazona Andy Jassy powiedział, że ograniczenia dotyczące dostępnych mocy mogą utrzymywać się także w kolejnych latach.

„Nawet przy takiej skali nadal nie będziemy mieć wystarczających mocy, aby zaspokoić cały popyt, który widzimy w 2026 roku” — powiedział Jassy.

Dodał: „Uważam, że taka sytuacja utrzyma się również w 2027 roku. Co więcej, popyt, który już dziś widzimy na 2028 rok, jest wyjątkowo silny”.

Amazon Web Services (AWS), czyli dział Amazona oferujący usługi chmurowe, odnotował w drugim kwartale przychody w wysokości 42,2 mld USD. Oznacza to wzrost o 37% rok do roku i najszybsze tempo wzrostu od 18 kwartałów.

Inwestor technologiczny Shay Boloor uznał te informacje za potwierdzenie swojego pozytywnego nastawienia do spółek dostarczających infrastrukturę dla AI: Micron Technology Inc., SK hynix Inc. oraz SanDisk Corp. W komentarzu opublikowanym 30 lipca 2026 roku wskazał, że Amazon podniósł prognozę nakładów inwestycyjnych finansowanych gotówką na 2026 rok do 220 mld USD. Wyższe koszty pamięci mają zwiększyć wydatki o około 20 mld USD, a dostępne moce nadal mają nie wystarczyć do zaspokojenia popytu do 2027 roku.

Popyt na usługi AI wśród firm znajduje się dopiero na wczesnym etapie. Jassy zwrócił uwagę, że przedsiębiorstwa dopiero zaczynają wykorzystywać wnioskowanie na dużą skalę w swoich działających systemach produkcyjnych. Wnioskowanie to proces, w którym wytrenowany model AI analizuje dane i generuje odpowiedź.

Według Jassy’ego około 85% globalnych wydatków na technologie informatyczne wciąż dotyczy infrastruktury lokalnej, czyli serwerów utrzymywanych bezpośrednio przez firmy. Jego zdaniem w ciągu najbliższych 10–20 lat znaczna część tych wydatków przeniesie się do chmury, co stworzy dodatkowy popyt na infrastrukturę AI.

Amazon odnotował w drugim kwartale przychody w wysokości 200,61 mld USD, przewyższając konsensus analityków na poziomie 196,46 mld USD. Zysk na akcję wyniósł 5,75 USD wobec oczekiwanych przez analityków 1,82 USD.

Spółka podniosła prognozę nakładów inwestycyjnych finansowanych gotówką na 2026 rok z około 200 mld USD do około 220 mld USD.

Amazon prognozuje, że w trzecim kwartale osiągnie przychody od 197 mld USD do 202 mld USD. Zysk operacyjny ma wynieść od 22,5 mld USD do 26,5 mld USD.