Emerytura w wieku 55–64: medianowe oszczędności 185 tys. USD starczają na ok. 2,5 roku

Medianowy stan oszczędności emerytalnych gospodarstw domowych w wieku 55–64 lata to 185 000 USD. To poziom poniżej jednej trzeciej benchmarku rekomendowanego przez Fidelity, zakładającego 600 000 USD dla osoby zarabiającej 75 000 USD.

Przy tzw. stopie wypłat 4% (czyli podejściu zakładającym stopniowe wypłacanie kapitału w sposób, który ma umożliwić utrzymanie środków przez dekady) 185 000 USD daje dochód rzędu 617 USD miesięcznie. W praktyce Social Security staje się głównym źródłem dochodu dla większości emerytów.

Osoby w wieku 60–63 lata mogą wpłacać do 401(k) nawet 35 750 USD rocznie w ramach programu SECURE 2.0. Dodatkowo każde przesunięcie terminu pobierania Social Security ma zwiększać wysokość świadczeń o około 8% za każdy rok.

Skąd bierze się różnica: mediana kontra średnia

W tym temacie liczy się rozróżnienie między medianą a średnią. Wiele opracowań podaje wartości średnie, które są „ciągnięte w górę” przez nieliczne gospodarstwa z bardzo dużymi saldami.

Fidelity w analizie za III kwartał 2025 r. (obejmującej 24,8 mln uczestników w ramach 26 000 firmowych planów) pokazało średnie salda 401(k) w przedziałach wiekowych:

• 244 900 USD dla osób w wieku 55–59 lat
• 246 500 USD dla osób w wieku 60–64 lat

Mediana wypada dużo niżej, bo połowa gospodarstw ma saldo poniżej tej wartości. W wieku 55–64 lat właśnie ta luka między medianą a średnią najlepiej tłumaczy realny obraz sytuacji finansowej na emeryturze.

Ile „naprawdę” daje 185 000 USD

Rachunek jest bezlitosny, bo przy obecnych stopach procentowych pieniądze w obligacjach państwowych nie przynoszą tak wysokich dochodów, jak mogłoby się wydawać.

Przy rentowności amerykańskich obligacji skarbowych z horyzontu 10 lat na poziomie 4,50% 185 000 USD w papierach skarbowych daje około 8 325 USD rocznie przed podatkami. Zastosowanie tradycyjnego podejścia 4% withdrawal (wypłat z portfela) przekłada się na ok. 7 400 USD rocznie, czyli około 617 USD miesięcznie.

Dla porównania FDIC podaje krajową średnią stawkę 12-miesięcznego certyfikatu depozytowego (CD) na poziomie 1,65% według danych na czerwiec 2026 r. Takie oprocentowanie dawałoby jeszcze mniej, choć najlepiej oprocentowane rachunki online potrafią oferować wielokrotność tego bazowego poziomu.

Jak to zestawić z wydatkami

Wydatki gospodarstw domowych są kluczowe do oceny, czy oszczędności wystarczą na emeryturze.

Bureau of Labor Statistics szacuje, że średnie roczne wydatki wyniosły 78 535 USD w 2024 r., wobec 72 973 USD w 2022 r. W takim tempie 185 000 USD pokrywa jedynie około dwa i pół roku typowych wydatków, jeśli pieniądze mają „same pracować” na rzecz bieżących kosztów.

Dodatkowo Social Security ma wspierać siłę nabywczą świadczeń. Korekta kosztów utrzymania (COLA) na 2026 r. wyniosła 2,8%, wyliczona na podstawie średniej CPI za III kwartał 2025 r. na poziomie 317,265, wobec 308,729 rok wcześniej. To ma utrzymywać świadczenia w rytmie cen.

W praktyce jednak nie wszyscy maksymalizują poziom świadczeń. Tylko 9% Amerykanów wie, że maksymalna roczna kwota świadczenia przekracza 60 000 USD, a większość gospodarstw domowych deklaruje znacznie niższe poziomy.

Dlaczego „luka” między oczekiwaniami a oszczędnościami rośnie

Budowanie większej poduszki finansowej staje się trudniejsze. Bureau of Economic Analysis raportuje, że osobista stopa oszczędności spadła do 3,9% w I kwartale 2026 r. To najniższy odczyt w ostatnich dziewięciu kwartałach i mniej niż 6,2% w I kwartale 2024 r.

W tym samym okresie wzrosły dochody i wydatki: osobisty dochód do dyspozycji wzrósł z 21 575,4 mld USD do 23 429,6 mld USD, a konsumpcja osobista wzrosła z 19 443,8 mld USD do 21 634,9 mld USD. Oznacza to, że dochody rosną, ale wydatki rosną szybciej.

Inflacja szczególnie mocno uderza osoby, które chcą żyć z ustalonego kapitału. Wskaźnik cen konsumpcyjnych (CPI) osiągnął 333,979 w maju 2026 r. wobec 321,435 w czerwcu 2025 r. Jeśli 185 000 USD stoi w miejscu i nie zarabia wystarczająco, realna siła nabywcza tych pieniędzy spada z każdym miesiącem.

Na oprocentowanie „bezpiecznych” form oszczędzania wpływa też polityka stóp procentowych. Stopa funduszy federalnych wynosi obecnie 3,75% po obniżkach z poziomu 4,5% osiągniętego we wrześniu 2025 r., co obniżyło rentowności konserwatywnych lokat gotówkowych.

Co mogą zrobić osoby wciąż pracujące w wieku 55–64

Kluczowe są dwa mechanizmy: wykorzystanie możliwości dodatkowych wpłat do 401(k) oraz odpowiednie zarządzanie momentem pobierania Social Security.

W 2026 r. limit składek pracownika do 401(k) wynosi 24 500 USD. Dla osób w wieku 50–59 lat oraz 65+ limit wynosi 32 500 USD. Natomiast w ramach SECURE 2.0 podwyższony limit dla osób w wieku 60–63 lata sięga 35 750 USD.

Z perspektywy planowania emerytury „dopłacenie” maksymalnych kwot w latach największych zarobków ma znaczenie dla poziomu kapitału w horyzoncie 5–10 lat.

Drugą dźwignią jest opóźnianie Social Security. Świadczenia rosną o około 8% za każdy rok pobierania rozpoczęty po osiągnięciu pełnego wieku emerytalnego, maksymalnie do 70. roku życia. Z kolei pobieranie od 62. roku życia może obniżyć świadczenia nawet o 30%.

Dla osoby z medianowym poziomem oszczędności każdy dodatkowy dolar z Social Security zmniejsza presję na to, by 185 000 USD miało pokryć resztę kosztów życia.

Wniosek z danych

Dane sugerują, że medianowe saldo w wieku 55–64 lat działa raczej jako uzupełnienie dochodu z Social Security niż jako główne źródło utrzymania na emeryturze. W praktyce gospodarstwa domowe w tym przedziale wieku mają polegać na Social Security w największym stopniu, a oszczędności mają wypełniać luki.